珠海萬達商業(yè)管理公司在4月22日晚間第二次向港交所提交了招股書。
4月21日，港交所信息顯示，萬達商管在2021年10月21日遞交的招股書滿六個月已失效。在上個月，市場有消息傳出稱，珠海萬達商管計劃推遲香港IPO。之后萬達辟謠，消息不實，香港上市工作正常推進。
根據(jù)港交所規(guī)定，失效后3個月內，公司可通過更新資料(主要是財務數(shù)據(jù))，延續(xù)原申請，既往審核結果將依然持續(xù)有效。
值得注意的是，招股書披露，萬達商管承諾2021年-2023年實際凈利潤將分別。
如未達成，則萬達系相關公司將以零對價轉讓有關數(shù)量股份或向投資者支付現(xiàn)金，以補償投資者。
萬達商管主承銷商為中信證券、摩根大通和瑞信。萬達商管首次遞表是在去年10月21日， 當時萬達商管方面對財聯(lián)社透露，“上市進程如果順利，估計要到年底或者明年初正式完成。”很顯然萬達的原計劃有變。
國內最大商業(yè)運營服務提供商
按截至2020年底，總在管建筑面積及儲備項目建筑面積計算，該公司是中國最大的商業(yè)運營服務提供商，市場份額為8.3%。其商業(yè)運營服務包括商業(yè)管理服務、物業(yè)管理服務及增值服務.
截至2021年底，該公司共管理417個商業(yè)廣場，在管建筑面積達5900萬平方米。于2019年、2020年及2021年，公司的在管商業(yè)廣場(不包括停車位)平均出租率為98.8%。
中國商業(yè)運營服務市場較為分散。截至2020年底，根據(jù)弗若斯特沙利文的資料，在眾多商業(yè)運營服務提供商中，按在管建筑面積計算，萬達商管在全球以及中國皆排名第一。
公司在管建筑面積在中國超過第二名至第十名的總和；按儲備項目建筑面積計算，公司在中國排名第一；按管理的獨立第三方商業(yè)廣場數(shù)量計算，公司在中國排名第一。
公司基于兩種模式提供商業(yè)運營服務：即委托管理模式、租賃運營模式。在委托管理模式下，公司受委托全權負責管理商業(yè)廣場。而在租賃運營模式下，公司從業(yè)主處租賃商業(yè)廣場，并將商業(yè)廣場內的商業(yè)空間出租予商戶，并且由公司全權負責管理商業(yè)廣場。
未來募資用途很多
萬達商管計劃將本次赴港IPO集資額用于：
戰(zhàn)略投資和收購以獲取優(yōu)質項目經營權、擴大商業(yè)運營服務業(yè)務及增加在管商業(yè)廣場數(shù)量及在管建筑面積，以鞏固公司的行業(yè)領導地位；
用于各類軟硬件設施的改進升級以豐富變現(xiàn)場景、增強公司科技及數(shù)據(jù)處理能力，以提升運營效率及服務質量；
商業(yè)廣場部份設施升級，以提升其競爭力；
對生態(tài)體系內進行戰(zhàn)略投資，以拓展多元化收入來源，提高協(xié)同效應并打造高客戶黏性全產業(yè)鏈服務體系；及用于營運資金和其他一般企業(yè)用途。
公司業(yè)績方面，在過去的2019年、2020年和2021年三個財政年度，萬達商管的營業(yè)收入分別為134.37億、171.96億和234.81億元人民幣，相應的凈利潤分別為12.48億、11.12億和34.82億元。
但招股書又稱，公司2021年預估實際凈利潤已達到目標凈利潤(51.9億元不低于)的要求。