今晚，歐洲央行公布6月貨幣政策決定聲明，維持三大關(guān)鍵利率不變，7月起結(jié)束資產(chǎn)購(gòu)買計(jì)劃，計(jì)劃在7月加息25個(gè)基點(diǎn)，預(yù)計(jì)9月繼續(xù)采取加息行動(dòng)，同時(shí)上調(diào)通脹預(yù)測(cè)，下調(diào)增長(zhǎng)預(yù)期
歐洲央行正式結(jié)束量化寬松
歐洲央行打算在 7 月的貨幣政策會(huì)議上將歐洲央行的關(guān)鍵利率上調(diào) 25 個(gè)基點(diǎn)。與此同時(shí)，主要再融資操作利率和邊際借貸便利利率和存款便利利率分別維持在0.00%、0.25%和-0.50%不變，符合市場(chǎng)預(yù)期。
展望未來(lái)，歐洲央行預(yù)計(jì)將在 9 月再次提高歐洲央行的主要利率。此次加息的幅度將取決于最新的中期通脹前景。如果中期通脹前景持續(xù)或惡化，則在9月的會(huì)議上將適當(dāng)提高通脹水平。
根據(jù)目前的評(píng)估，歐洲央行預(yù)計(jì)，9月之后“漸進(jìn)且持續(xù)式”增加利率的路徑將是合適的。
在資產(chǎn)購(gòu)買方面，歐洲央行決定自 2022年 7月1日起終止其資產(chǎn)購(gòu)買計(jì)劃 (APP) 下的凈資產(chǎn)購(gòu)買。關(guān)于大流行緊急購(gòu)買計(jì)劃 (PEPP)，管理委員會(huì)打算將根據(jù)該計(jì)劃購(gòu)買的到期證券的本金進(jìn)行再投資，至少到 2024 年底。
上調(diào)通脹預(yù)測(cè)，下調(diào)增長(zhǎng)預(yù)期
同時(shí)，歐洲央行上調(diào)通貨膨脹預(yù)期。預(yù)計(jì)歐元區(qū)2022年的通貨膨脹率為 6.8%，將在202年和2024年分別下降至 3.5% 和2.1%，以上預(yù)測(cè)均高于3月份的估計(jì)值。這意味著預(yù)測(cè)期末的總體通脹預(yù)計(jì)將略高于歐洲央行2% 的目標(biāo)。
另外，歐洲央行預(yù)計(jì) 2022 年剔除能源和食品的通貨膨脹率平均為 3.3%，2023 年為 2.8%，2024 年為 2.3%，這也高于 3 月份的預(yù)測(cè)。
在經(jīng)濟(jì)方面，雖然歐洲央行在貨幣政策聲明中表示經(jīng)濟(jì)的持續(xù)重新開放、強(qiáng)勁的勞動(dòng)力市場(chǎng)、財(cái)政支持等有利條件將帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)增長(zhǎng)，但還是下調(diào)今年GDP預(yù)期，從3.7%下調(diào)至2.8%。
拉加德：未來(lái)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出前景有所惡化
隨后，歐洲央行行長(zhǎng)拉加德在新聞發(fā)布會(huì)上表示，歐元區(qū)通脹處于不可接受的高位，物價(jià)上升正在擴(kuò)散到更多行業(yè)，薪資增速正在上升。
拉加德表示，全球能源價(jià)格短期內(nèi)將保持高位，俄烏沖突對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)構(gòu)成重大下行風(fēng)險(xiǎn)，能源成本將在短期內(nèi)抑制經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，未來(lái)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出前景有所惡化。準(zhǔn)備好在授權(quán)范圍內(nèi)調(diào)整所有工具。歐洲央行的貨幣政策走向?qū)⒗^續(xù)以數(shù)據(jù)為準(zhǔn)，而不是跟上美聯(lián)儲(chǔ)的步伐。
歐元區(qū)多國(guó)國(guó)債收益率飆升
歐洲央行6月利率決議發(fā)布后，歐元兌美元EUR/USD加速拉升，現(xiàn)報(bào)1.0756。
債券方面，歐元區(qū)各國(guó)的債券掀起拋售大潮，德國(guó)十年期國(guó)債收益率飆漲10個(gè)基點(diǎn)至1.45%，法國(guó)0年期國(guó)債收益率上漲11個(gè)基點(diǎn)至1.98％，意大利10年期國(guó)債收益率上漲19個(gè)基點(diǎn)至3.65％
歐股方面，歐洲央行利率決議公布后，歐股跌幅進(jìn)一步加大，德國(guó)DAX30指數(shù)、歐洲斯托克50指數(shù)、法國(guó)CAC40指數(shù)均跌逾1%。